预算案｜全球长征长有税收　港独欠这种　学者指错过加税最佳时机

【财政预算案2024 / 财赤 / 公共财政】新一份《财政预算案》本月28日﹙三﹚出炉，面对过千亿财赤，财政司司长陈茂波一度称资本增值税是研究范围之内，惟不足一个月又指目前或可见短期内，不具备条件开征资产增值税。

谈起香港税制，往往伴随“税基狭窄”的说法，多年来改革“得个讲”，如何改变卖地收入波动为财政收入带来的不稳定性？环视全球长征长有税种，香港是唯一没有征收消费税的发达经济体。有学者认为，公共财政现时已响起警号，提醒政府研究新税种，但当务之急还是刺激经济。

长期以来，香港的收入主要倚重非税收收入，2022至23财政年度，由于地价收入大幅减少所影响，香港政府收入录得6,221亿元，同比跌一成。适逢近年经济低迷，股市、楼市亦不似预期，多幅土地流标，政府预料本财政年度只得约150亿卖地收入，财政司司长陈茂波更预告今个财政年度赤字可能超过1,000亿元，较年初发表预算案时预测的570多亿元高。

外界关注政府会否借机改革税制，引入新税种，从而增加政府收入来源，皆因现时本港税收收入来自利得税、薪俸税和印花税，相较其他国家，香港的税基实在狭窄。

英国︰“万税之国”　由生到死全覆盖

港人移民首选地之一的英国，税种众多，除了利得税（Income Tax）、企业税（Corporation Tax）、印花税（Stamp Duty），还有数种香港没有的税项，例如增值税（Value Added Tax）、资本增值税（Capital Gains Tax）、遗产税（Inheritance Tax）、市政税（Council Tax）。

英国增值税，是属于消费税的一种，是在供应链的每个阶段到销售点对商品和服务征收的消费税，一般税率为20%。在英国大部分的商品和服务需要课税，不过某些商品像婴儿用品、新鲜食材等可享免税豁免。

而资产增值税则适用于出售投资资产，如买卖股票和房地产等，售出投资物业时需纳税，但自住物业就不受此税项影响。当投资收益低于12,000英镑时，税率为18%，超过该门槛时，税率则提高至28%。至于市政税，就是当你在英国拥有物业时，就要每月向地方政府缴付市政税。

另外，还有国民保险（National Insurance），也被英国政府当成税收的一种，是从雇员工资中扣除，雇主也必须为雇员缴纳一部份。雇员年收入在12,571镑至50,270镑的部份，都需要缴纳10%的国民保险，而收入超过50,270镑的部份，税率则为2%。税务居民缴纳的款项是被用于资助英国的社会保障制度，该制度提供失业津贴、病假津贴以及国家养老金等福利。

最后，遗产税，即是英国对遗产和赠与进行征收税款。当有人去世并遗赠财产给他人时，可能需要缴纳遗产税。

英国税制可谓是由生到死，全方位覆盖每一名英国税务居民。除此之外，该国实行“全球征税”，来自全球各地的收入及利润都须缴税。相反，香港以“地域来源原则”征税，本港居民只须就来自香港的收入、利润缴税，于海外赚取的收入、利润一般无须在港课税。

英国的高税率，加上各式各样的税种，令到政府收入保持平稳增长，过去20年，英国政府税收收入占GDP由2003至04财政年度的27.3%稳步升至2022至23财政年度的30.9%。

在2022至23财政年度，英国税收更录得7,886亿英镑（折合约78,307亿港元），同比增加10.2%。当中所得税 （Income Tax）、公司税（Corporation Tax）、消费税、资本增值税及国民保险缴款，合共占总税收收入的86%。

日本︰消费税成最大税收来源　占比达33%

再来看另一个实行“全球征税”的国家日本，相信港人对其消费税（Consumption Tax）都不陌生，在日本零售商店购物，都要支付高达10%的消费税，无论是游客还是当地居民均感“肉赤”。

不过，消费税对日本政府而言，是源源不断的收入来源。日本财务省公布，2022财政年度日本税收收入首次突破70万亿日圆大关，同比增长6.1%，当中约有三分之一的税收收入来自消费税，达到23.08万亿日圆（折合约12,232亿港元）。2023财政年度，日本政府初步预算，政府全年总收入达114.4万亿日圆，税收收入占近七成﹙余下是发债及其他﹚，而消费税成最大税收来源，达33.7%。

新加坡︰投资收入缩水　要靠税收解困

由1997年至今，香港都不曾增加新税种，更在2006年正式取消遗产税，多年来始终维持简单低税制。然而低税制就能永保香港竞争力吗？来看看香港的竞争对手新加坡。

新加坡诸多税种与香港相似，也是采取“地域来源原则”征税。惟较香港多了一项商品及服务税（Goods and Services Tax），也是一种消费税，指政府为各种商品及服务所征收的税项，不过不同于一般的消费税，商品及服务税并非只由消费者承担，生产商及分销商也需要缴交。

在环球高息环境下，新加坡同样出现财赤，今年3月底止财年新加坡政府赤字约36亿坡元（折合约209亿港元），相当于新加坡GDP的0.5%。政府收入方面，与香港收入持续下跌不同，新加坡2023财年收入达1,043亿坡元（折合约6,060亿港元），同比增长14.6%。

而投资收入即使在去年如此低迷的市况下，仅较预期低2.4%，新加坡2023财年国家储备净投资报酬贡献（Net Investment Returns Contribution，简称NIRC）为229.2亿坡元（折合约1,331.6亿港元），是香港预计的投资收入664亿元的两倍。

虽然投资收入可能较预期低，但财政状况或保持稳定，主要由税收增加所带动。其中，企业所得税同比大幅上升23%至283.8亿坡元（折合约1,648.9亿港元）。此外，自2023年起调高至8%的消费税收入达163.6亿坡元（折合约950.51亿港元），同比增长16%。

港倘征收3%消费税 料可带来180亿元收入

可见，面对财赤新加坡积极通过调整税务政策增加库房收入，在国际税务环境改变的情况下，香港税制改革不能只“得个讲”。

香港会计师公会税务师会执行委员会主席陈嘉华认为，香港政府今年两大收入来源印花税及卖地的收入均下滑，幅度亦较往年大，政府现时具迫切性为引入新税种做研究，增加新的收入来源，确保公共财政的稳定性。

那么香港应开征什么税种吗？政府在2001年委托毕马威进行的研究报告中指出，香港可引入的新税项多不胜数，但开整税基广阔的间接税较为公平。报告认为，政府可考虑开征消费税，假如在香港征收3%商品及服务税，估计可带来180亿元收入，相当于本地生产总值的1.5%。事实上，海外趋势是越来越倚重消费税，如经合组织国家的一般消费税平均占税收的18%，但该报告早已指出，香港是唯一没有征收消费税的发达经济体，收入总额大部分来自卖地及投资收益，税基狭窄，倚重少数税种，不及经合组织国家和亚太区国家的税制中立和可靠。

李兆波︰当务之急还是刺激经济

不过，现时开征新税并非最佳时机，中大商学院亚太工商研究所名誉教研学人李兆波表示，政府一直以来过于依赖土地收入，造成结构性财赤。经济下行、股市楼市低迷的情况下，先考虑开征新税种是为时已晚，“经济好𠮶阵，政府就以为万事大吉，错过加税的最佳时机”。他举例称，例如应在自由行盛行的时候，开征消费税。

他又指，目前对香港而言，毫无意识是一个警号，提醒政府研究新税种，增加政府新收入来源。尽管开征新税或多或少影响香港竞争力，但当经济复苏时，企业或个人能有充足的收入，缴纳更多的税项亦相当公平，政府当务之急还是要刺激经济，短时间内没有其他出路。

陈嘉华亦指，现阶段经济下行，政府或要考虑招商引资及经济向好后才引入新税种，预计研究税制需时，或要5至10年时间才能引入并实行新税种。