瑞银将向存户收费　丹麦供楼不用息　QE年代银行“不缺钱”

环球央行大放水，“钱唔系钱”！据瑞银一份内部备忘录指出，从今年7月起存款余额逾25万瑞郎（约218万元）的客户，将按其总额收费，收费率为0.75%。瑞银已证实有关备忘录的内容。

据文件内容，瑞银认为负利率影响日益明显，所以决定降低向客户收费的门槛。瑞银会考虑客户在该行的抵押贷款及投资，以决定是否收取有关费用，预料约5%以下的客户受影响。

欧洲央行目前存款机制利率为负0.5厘，主要再融资利率及边际借贷利率分别是0及0.25厘。欧洲实行负利率多年，其中丹麦的日德兰银行（Jyske Bank）2019年更祭出负利率按揭，以年息负0.5厘，向房屋业主批出10年期贷款，而近日当地金融机构 Nordea Bank Abp 提供20年期定息为零息的按揭，即业主只还本金不用付息。丹麦央行长时间行负利率政策。

陈凤翔︰经济愈有问题 银行放贷愈保守

香港城市大学客座教授、香港银行学会高级顾问陈凤翔认为，负利率在欧洲推行多年，一般是在央行和商业银行之间才体现，“你（商业银行）钱多，我（央行）迫你给我利息，然后我就接纳你的存款”，但商业银行会否将负利率转嫁其客户，大多都对此很有保留，尽量避免，因为此举会导致存款流失。“但若发展到收取利息费用，可谓取舍之下，该些存款对银行并不紧要。”

他相信瑞银只对一部分客户收取此等费用，亦反映体恤普罗大众，不希望对银行服务使用产生太大反应及回响。他补充，经济愈是有问题，银行放贷取态愈保守，所以银行对于吸纳存款的态度，亦在有关动作上体现出来，今次情况不会是单一事件，有关势头会陆续体现，当地其他银行亦会参考，倣傚有关做法，“不止一间银行如此的处境，其他银行也都不会介意有一些存款流失”。至于受影响的客户的存款资金，他相信有机会流向其他外币例如欧元、美元，或者高息的人民币。

他直言欧洲负利率成为常态，欧洲负债严重，“若为救市而派钱，但无钱下又再举债，利率低到无可再低，国家能否偿还到合理水平的部分债项，一定不会是三五年间的事，经济前景亦未见乐观”。对于有银行推负利率按揭，他认为买楼者未必真的受惠，可能有利息以外的其他费用需支付。

禤惠仪︰港未见大趋势行负利率

至于香港推负利率的空间，渣打银行香港行政总裁禤惠仪回应指，香港低息环境已经存在了一段时间，她未见到有大趋势或气氛会收取利率费用，相信有关情况是个别银行决定，故她认为香港行负利率言之尚早，但补充银行存款充裕，一方面息口会偏低，但银行多了很多财富管理及增强收益的需求，这方面带动了金融业务生意，以及客户亦会对财富管理需求增大，她相信银行会整体检视与客户关系而定价，而非看单一因素而决定是否收费。