英政府推针对伦敦置业资助计划　被批会推高楼价兼劫贫济富

英国政府去年秋季出新招，推出置业资助计划“Help to Buy”（助你置业）的伦敦版本，重点资助全英呎价最高的伦敦，“Help to Buy London”（简称H2BL），新计划于周一（1日）正式运作，外界对计划成效提出质疑，指其不但无助有意买家当业主，更有推高楼市并“劫贫济富”的嫌疑。

计划实行前，即使按揭利率处于历史低位，以及银行提高了放贷额予首次置业人士，有助置业需求增加。然而，楼价一直处于高位也同样令置业门槛很高。买家为了通过按揭压力测试，往往要储下巨额首付。

伦敦版资助计划将原贷款率由楼价20%提升一倍至40%，英国按揭公司Halifax数据显示，2015年伦敦的首次置业楼价平均为约36.7万英镑（约407万港元），平均首付为9.1万英镑（约101万港元），受惠于新计划下，首付只需1.8万英镑（约20万港元）。

汉普顿国际（Hamptons International）的房地产研究部门主管Johnny Morris表示，“与不受资助时相比，计划可让受惠买家住得接近伦敦中心3.2公里。”换句话说，计划可令买家更早上车，或住得更接近市中心。听来应是利民政策的H2BL，为何会受到多方抨击？

从事地产业务多年的普莱尔（Henry Pryor），就狠批H2BL在实行上以致道德上都有问题，如斯严重的指控并非无的放矢。首先，表面上是帮助上车的政策，实际上会倒过来推高楼价。原计划“Help to Buy”在2013年10月到2014年3月实行期间，英国楼市平均升幅达8.2%，至25.2万英镑（约280万港元）水平。伦敦楼市受外国投资影响，升幅更高至17%，平均楼价达45.9万英镑（约510万港元）。计划令房屋需求增加，甚至可抵销4月将增加3%的印花税效应，继而推高楼价。 楼价越高越需要资助，形成恶性循环，最终得益者只有发展商。

对买家来说，计划风险亦不容忽视。H2BL首5年为免息贷款，由第6年起每年征收同比上升的利息，地产公司第一太平戴维斯（Savills）房地产研究部门主管库克（Lucian Cook）指出：“买家不应只看眼前利率低的境况，亦应考虑5年后利率提高会如何。”一旦楼价下跌，上车人士或惨变负资产。

库克又质疑，在伦敦的高楼价环境下，即使计划令首付降至5%，但加上印花税及律师费等费用，“也不是一个小金额”，计划不能对真正有需要人士雪中送炭，只能为较富裕者锦上添花。

什么是“Help to Buy”？

英国于2013年9月提出房屋资助计划“Help to Buy”，共有两种政策，分别是贷款及按揭担保。

贷款计划针对首次置业人士的自住房屋，政府为60万英镑（约666万港元）以下新建楼房提供最多为总值两成的贷款，并于第6年始征收1.75%并同比上升的利息。

按揭计划对象则不限于首次置业人士，亦不限房屋新旧，此计划下政府将担任担保人角色，协助买家申请按揭。两者均容许买家以5%首付置业。

新版本的“Help to Buy London”（简称H2BL）有何不同？

计划令首次置业买家数目上升60%，不过截至去年9月，伦敦房屋只占受惠数当中6%，原因无他－－即使借贷20%，房价仍远超伦敦人负担，故今年2月推出的的伦敦人专用计划“Help to buy London”（简称H2BL）将贷款额提升至40%。

（综合报道）