专访｜财汇局三大刁“省招牌”　黄天祐︰专业核数师必能发现造假

2006年成立的财汇局，主力监察香港上市公司核数师，过往较多在“幕后”发功。但自2019年该局获立法会“加权”，加上主席黄天祐熟悉上市公司及核数师事务，财汇局亦“活跃”起来。近日除了发布首份香港上市实体审计市场概况报告外，还开展3单“大刁”，包括调查德勤涉审核冠华国际﹙0539﹚未尽责、跟进德勤中国审计失当指控，及查康宏环球（1019）财报审计。

对于近日财汇局一连串高调行动，黄天祐接受《香港01》专访时称，专业的核数师理应发现上市公司造假，假如知而不发声便是串谋。财汇局未来会加强调查工作，在内地的工作底稿亦会一并调查，确保核数师跟足审计准则核数。

讲起财汇局，其知名度或许不及证监会及港交所﹙0388﹚，但在本港上市公司监管体系中，该局角色不容小觑，早年聚焦调查工作，每当发现核数师有失当行为，便转移至会计师公会。2019年，立法会通过了修订条例草案后，财汇局角色大大加强，有权力做查册、内部聆讯、纪律处分等，一旦发现核数师犯错，可作出相应惩罚，由最轻的警告、罚款至最严重的吊销牌照。

看工作底稿 如同照核数师X光

有权力便有责任。黄天祐表示，财汇局定期到上市公司核数师事务所查册、查看工作底稿等，以评估核数过程是否谨慎，“例如核数师对会计准测的理解及假设是否正确、对上市公司管理层的假设有没有认真看待、反复论证、客观提问？”该局近日也积极“做大刁”，一连三个举动，引起市场广泛关注，包括调查“四大”德勤涉审核冠华未尽责、跟进德勤中国多间上市公司审计失当指控、调查陷入股权风波的康宏账目。

财汇局其中一把尚方宝剑莫过于，要求上市公司公开核数师的“工作底稿”﹙“audit working papers”﹚，由于核数师在核数过程中，需要将审核过的文件及程序书面记录，故抽查工作底稿，可有效地验证核数师在核数过程中，是否有做足工作，确保账目无重大错误。原则上，一旦财汇局开展了对公司的调查，上市公司在香港的工作底稿都要公开予以抽查，即使工作底稿在内地，也可请求财政部清关送来香港，除非文件牵涉国家机密。

核数过程牵涉不同的会计准则、尽职调查，财汇局查册部会透过工作底稿来判断核数师有否失职。“睇底稿可以睇到你做咗咩workings，一睇就会知你有冇尽职，同时睇得出核数师的质素。遇上有争议及复杂的问题或管理层假设，但工作底稿是很平淡、轻轻带过、很少背景资料、甚至只有一两行，没有加自己意见落去，就值得留意。”黄天祐说道。

吁核数师抱质疑态度 非视公司为“贼”

工作底稿虽然作用重大，但近年仍不乏上市公司造假数，例如近年轰动一时的瑞幸咖啡自爆造假，负责的核数师却没有即时发现，这是否代表上市公司“造假”道行太高深？

黄天祐则认为，一个专业的核数师必定有能力发现造假。“睇账目要睇Debit、Credit，好难有错，一错盘数就Balance唔到，因为造假数你落唔返Cash。例如100亿元资产入面，银行现金有30亿元，你真的要查𠮶30亿有冇喺银行。”他坦言现时不少上市公司将现金放于内地，很多香港核数师是追查不了，上市公司有心造假，甚至会串谋银行一齐。

话虽如此，黄天祐强调，业界为上市公司核数时，要抱有质疑的心态。他举例称︰“一间从事开采石油的公司去年Discount Rate（折现率）是9%，今年是7%，咁价值咪大咗好多，现时经济差，公司理应经营困难，但大胆假设折现率，会影响Going-concern（持续经营）的，你有冇挑战佢？”在此情况下，黄天祐认为，核数师应行多一步，作同业比较，“系咪个个客都系旧年用9%，今年用7%呢？如果唔系的时候，你有冇做一个专业的质疑，在审计准则抱有怀疑态度，唔等于假设人地系‘贼’ ，但要合理地时时警惕自己，睇下上市公司俾你的资料、管理层的假设是否恰当！”

双轨并行 监察核数师及上市公司

现时财汇局采用国际财务会计准则（IFRS），已经达到国际标准，且具有认受性。黄天祐认为香港从业员质素很高，只要跟足审计准则核数不会发现不到问题，还打趣道有时在经济差的时候，人的“贪婪与恐惧”才会产生问题。

此外，过往财汇局只聚焦于核数师身上，但现时会一并与上市公司沟通，因有时是上市公司编制报告时已经出错。他补充，上市公司未必是刻意造假，只是一些小错误，例如计错了每股盈利，但核数师发现不了，财报出街后就要作出修改。他指出因上市公司是财报的拥有人，财报出错的责任不单在核数师上，董事审核委员会及管理层也有错。

今年2月财汇局与证监会签署了一份谅解备忘录，就共同进行的个案互相分享资料，届时将通过证监会或联交所发出指引，上市公司审计委员会，在遴选新的核数师时便可能要参考指引，“财汇局开始双轮推动，一同监察核数师及上市公司，以提升公众信心。”